Вкладчики мигрируют в поисках высокой доходности

Сберегательная активность россиян продолжает оставаться на высоком уровне, как показывает анализ, проведенный государственной корпорацией «Агентство по страхованию вкладов», в первом квартале 2012 года. В феврале-марте средний прирост средств населения в банках составил 5,6 млрд руб. в день, что выше соответствующего уровня прошлого года (5 млрд руб.). При этом в январе наблюдался сезонный 2%-ный отток средств, связанный с расходованием годовых премий и бонусов, после рекордного притока во вклады и на счета в декабре прошлого года (+7,4%).

В результате вклады населения в банках в I квартале 2012 года увеличились на 102,3 млрд руб. до 11 951,9 млрд руб. (год назад – на 197,6 млрд руб.). В относительном выражении рост составил 0,9%, без учета отрицательной валютной переоценки – 2,4% (в прошлом году – 2% и 2,6% соответственно).

Пока динамика прироста вкладов укладывается в прогнозные показатели: по предварительным оценкам, средства населения на банковских депозитах могут увеличиться на 1,9-2,2 трлн руб. до 13,75–14,05 трлн руб., что соответствует относительному росту вкладов на 16-18,5%.

В I квартале 2012 года, как и в IV квартале прошлого года, наиболее быстрыми темпами росли вклады, находящиеся в пределах от 400 до 700 тыс. руб., – на 4,4% по объему вкладов и на 4,6% по количеству открытых счетов. Вклады от 700 тыс. до 1 млн руб. и свыше 1 млн руб выросли – на 1,0 и 1,7% по объему депозитов, а по количеству открытых счетов – на 1,5 и 3,6% соответственно.

В результате за квартал доля вкладов от 400 до 700 тыс. руб. выросла с 14,6 до 15,1% общего объема депозитов, от 700 тыс. до 1 млн руб. не изменилась – 6,7%, доля вкладов свыше 1 млн руб. выросла с 37,5 до 37,8%.

Как показало исследование процентных ставок по вкладам, проводимое агентством по 100 крупнейшим розничным банкам, в первые месяцы года происходило разнонаправленное изменение процентных ставок по вкладам с общей тенденцией к небольшому повышению. По итогам I квартала практически половина банков – 46 кредитных организаций из ста – повысили ставки, 34 банка – не изменили, а 20 банков – снизили ставки.

Средний уровень ставок (взвешенных по объему вкладов) на 1 апреля 2012 года по рублевым годовым вкладам в размере 100 тыс. руб. не изменился и составил 7,3% годовых, а для вкладов в размере 700 тыс. руб. – 7,6% (рост на 0,1 п.п.). При этом средние процентные ставки для вкладов в размере 100 тыс. руб. составили 8,9% (рост на 0,3 п.п.) и 9,0% годовых для вкладов в размере 700 тыс. руб. (рост на 0,2 п.п.).

Основное повышение ставок пришлось на менее крупные банки, которые корректировали процентную политику, ориентируясь на ставки лидеров рынка.

В целом с осени прошлого года проценты по рублевым вкладам показывают положительную реальную доходность относительно потребительской инфляции.

В I квартале продолжилось снижение доли депозитов в иностранной валюте – с 18,3% на начало года до 18,1% на 1 апреля 2012 года. Оно было вызвано укреплением курса рубля к корзине валют. В то же самое время общий объем валютных вкладов, пересчитанный по курсу бивалютной корзины, вырос за I квартал на 8%, тогда как рублевые вклады выросли лишь на 1,2%. Вероятно, на привлекательность данного вида сбережений повлияло укрепление рубля и продолжающиеся опасения относительно развития ситуации на мировых финансовых рынках.

В I квартале продолжился рост доли среднесрочных депозитов от 1 месяца до 1 года – с 20% до 22,6%. Одновременно произошло снижение доли вкладов до востребования c 19,2% до 17,4% и доли долгосрочных вкладов свыше 1 года с 60,8% до 60%.

Тем самым, как и в последнем квартале прошлого года, население предпочитало вклады небольшой срочности. По мнению аналитиков агентства, указанные изменения являются остаточным влиянием негативного информационного фона с мировых финансовых рынков и нежеланием части вкладчиков брать на себя долгосрочные процентные и курсовые риски.

Доля 30 крупнейших по объему вкладов населения банков в I квартале сократилась с 77,7% до 77,3%, что произошло исключительно за счет снижения доли Сбербанка – с 46,6% до 46,2%.

Наиболее высокие темпы роста вкладов по итогам квартала наблюдались у региональных банков – 11,1%, а также у банков московского региона – 7,5%. Объем вкладов в Сбербанке почти не изменился, а депозиты в сетевых многофилиальных банках сократились на 0,4%. Вероятно, такая динамика объясняется традиционным перетоком крупных новогодних поступлений в банки с более высокими процентными ставками.